Bildnachweis: Walter Vorjohann.
KfW Capital startet einen Boost für Emerging Manager: Den ersten Zuschlag aus der neuen Emerging Manager Fazilität erhält Nucleus Capital. Mit einer Zusage in Höhe von 6,5 Mio. EUR hat der Fonds aus Berlin die KfW Capital-Due Diligence erfolgreich bestanden. Die Facility ist ein Baustein des Zukunftsfonds des Bundes.
Die Emerging Manager Facility adressiert eine neue Zielgruppe im Venture Capital-Ökosystem und richtet sich an junge, oftmals kleinere Venture Capital-Fonds, die von Frauenteams oder divers aufgestellten Teams geleitet werden. Sie bringen häufig neue Expertisen mit und viele von ihnen besetzen technologische Spezialgebiete. Das Fundraising ist aber aufgrund ihres oft kleineren Zielvolumens und mangelnder Erfahrungswerte – wichtig für viele Investoren – häufig schwierig. Daher hat der Bund aus dem Zukunftsfonds insgesamt 200 Mio. EUR für Investments in sogenannte Emerging Manager VC-Fonds bis 2030 über KfW Capital bereitgestellt. Dr. Anna Christmann, MdB, Koordinatorin der Bundesregierung für die Deutsche Luft- und Raumfahrt und Beauftragte für die Digitale Wirtschaft und Start-ups im Bundesministerium für Wirtschaft und Klimaschutz, sagt: „Für eine vielfältige Start-up-Szene aus Gründerinnen und Gründern und Menschen mit unterschiedlichen Hintergründen brauchen wir auch eine vielfältige Finanzierungsseite. Das erste Investment von KfW Capital im Rahmen der Emerging Manager Facility des Zukunftsfonds zeigt, dass junge und vielfältig aufgestellte Venture Capital-Fondsmanager neue Perspektiven einbringen und mit ihrem spezifischen Blick auf neue Technologien zentrale Innovationen voranbringen können. Ich freue mich, dass die Bundesregierung gemeinsam mit KfW Capital hier Impulse für Emerging Manager und ihre Fondskonzepte setzt.“ Und KfW Capital-Geschäftsführer Dr. Jörg Goschin ergänzt: „Von der Emerging Manager Facility erwarten wir einen Boost für neue, vielfältig aufgestellte Venture Capital-Fonds-Teams – und solche, die es werden wollen. Das Angebot von Kapitalgebern für innovative Start-ups und Wachstumsunternehmen in Deutschland ist noch immer zu gering, daher wird das Venture Capital-Ökosystem von einer größeren Anzahl vielfältiger Fonds-Teams profitieren. Wir freuen uns über unser Investment in Nucleus Capital, das mit seinem klaren Climate-Fokus einen Mehrwert nicht nur für seine Investoren schaffen wird. In den nächsten Jahren werden wir mit dem Programm dazu beitragen, dass es für junge und kleinere Venture Capital-Fonds mit divers aufgestellten Manager-Teams leichter ist, in den Venture Capital-Markt einzusteigen.“
Climate-Deeptech-Fonds erhält Zuschlag
Als Climate-Deeptech-Fonds investiert Nucleus Capital, der von Dr. Isabella Fandrych und Maximilian Schwarz als Gründungspartner geleitet wird, in Start-ups und innovative Technologieunternehmen aus den Bereichen „Programmable Biology“, „Food Technology“ und „Green Industrials“. Nucleus Capital hatte im März 2024 sein erstes Closing bei einem Volumen von 10,4 Mio EUR, das Final Closing beim geplanten Zielvolumen von 40 Mio. EUR strebt das Team bis Ende 2024 an.
Maximal 12,5 Mio. EUR für Emerging Manager
Die Emerging Manager Facility ist Ende 2023 als achter Baustein des Zukunftsfonds eingeführt worden. Venture Capital-Fonds können über die EMF max. 12,5 Mio. EUR und maximal 25 % des Fondsvolumens aus Mitteln der Fazilität erhalten. Wie bei allen anderen Programmen auch, investiert KfW Capital nach erfolgreichem Abschluss der Due Diligence zu gleichen Bedingungen wie private Fondsinvestoren. Grundsätzlich können VC-Fonds eine Beteiligung der Emerging Manager Facility erhalten, die eine maximale Fondsgröße von 50 Mio. EUR anstreben. Dr. Florian Toncar, Parlamentarischer Staatssekretär beim Bundesminister der Finanzen, erklärt: „Mit der ersten Investitionszusage der Emerging Manager Facility senden wir ein deutliches Signal. Gründerinnen und Gründer sind ein wesentlicher Teil unserer Gesellschaft und Wirtschaft. Gerade in Zeiten stockenden Wachstums braucht Deutschland die Innovationskraft der klugen Köpfe in diesem Land. Solche Investitionen wie jetzt in einen jungen VC-Fonds, der wiederum in hochinnovative Deep Tech Start-Ups investiert, entfesseln die volle innovative Bandbreite der Gründerinnen und Gründer in Deutschland. So wollen wir die technologische Souveränität Europas sichern.“
